Larry Ellison je prehitel Elona Muska in postal najbogatejši človek na svetu.

Oraclov vzpon na borzi je pretresel najbogatejšega človeka na svetu: Larry Ellison je postal najbogatejši človek na planetu po bliskovitem preobratu na trgu, ki sta ga povzročila računalništvo v oblaku in umetna inteligenca . V nekaj urah je tehnološki velikan doživel zgodovinsko rast, premoženje soustanovitelja pa je poskočilo.

Glede na indeks milijarderjev Bloomberga se Ellisonovo premoženje giblje okoli 393 milijard dolarjev , saj cena delnic narašča, povpraševanje po podatkovni infrastrukturi pa narašča. Do tega porasta je prišlo po tem, ko je predstavil napovedi, ki jih trg ni pričakoval.

Kaj se je zgodilo na trgu

Delnica Oracle je na Wall Streetu poskočila za več kot 40 % , trgovala se je v razponu 340 dolarjev in dosegla rekordne vrednosti. Ta šolski porast je prvi te vrste za delnico od začetka devetdesetih let prejšnjega stoletja.

Po tej rasti se je tržna kapitalizacija podjetja približala 1 bilijonu dolarjev , kar je simboličen prag, ki odraža obseg zanimanja vlagateljev za oblačno infrastrukturo, osredotočeno na umetno inteligenco. Porast je že potekal, vendar so najnovejše smernice podjetja le še spodbudile rast.

Vzpon na borzi je za Ellisona pomenil doslej nevideno povečanje premoženja, kar Bloomberg opisuje kot največji enodnevni dobiček v zgodovini indeksa milijarderjev. Musk se je odpovedal vodilnemu mestu sredi leta, v katerem je Tesla utrpela dvomestni padec.

Številke, ki stojijo za prehitevanjem

Oracle je sporočil, da njegov prihodnji poslovni zaostanek v oblaku znaša 455.000 milijard dolarjev, potem ko je podpisal štiri večmilijardne pogodbe s tremi glavnimi strankami. Vodstvo pričakuje, da bodo ta čakajoča naročila kmalu presegla pol bilijona dolarjev , zahvaljujoč dodatnim poslom, o katerih trenutno potekajo pogajanja.

V nedavno končanem fiskalnem četrtletju so prihodki znašali 14.926 milijarde dolarjev (+12,2 %) , čisti dobiček pa 2.927 milijarde dolarjev, kar kaže na rahlo medletno spremembo. Oddelek za računalništvo v oblaku je močno zrasel (7.186 milijarde dolarjev, +27,8 %), programska oprema se je nekoliko zmanjšala (5.721 milijarde dolarjev, -0,8 %), storitve in strojna oprema pa sta se zvišali za 6,8 % oziroma 2,3 %.

Poleg pregleda četrtletja je podjetje za svojo infrastrukturno dejavnost napovedalo ambiciozno pot: letni prihodki v višini do 144.000 milijard dolarjev v petih letih , kar je precej več, kot trenutno napovedujejo številni analitiki. Ta skok podpira naložbeni načrt, ki letos povečuje kapitalske izdatke na 35.000 milijard dolarjev.

Izvršna direktorica Safra Catz je obdobje opisala kot »izjemno« in poudarila močno komercialno privlačnost novih pogodb ter elastičnost povpraševanja po storitvah v oblaku. Oracle je delničarjem odobril četrtletno dividendo v višini 0,50 USD na delnico , izplačilo pa je predvideno za konec oktobra.

Z vidika trga je več analitičnih podjetij četrtletje opisalo kot "prelomno" in poudarilo, da skok v knjigi naročil predstavlja spremembo obsega v modelu : od prodaje programske opreme do upravljanja in orkestriranja obsežnih podatkovnih centrov za umetno inteligenco.

Val umetne inteligence in veliki posli

Pobuda prihaja od ključnih strank v ekosistemu umetne inteligence. Oracle je med drugim sklenil pogodbe z OpenAI, xAI, Meta, Nvidia in AMD za zagotavljanje računalniške moči in storitev oblačne infrastrukture, ki omogočajo usposabljanje in uvajanje modelov v velikem obsegu.

Glede na poročila iz industrije je OpenAI dosegel dogovor z Oraclom o najemu 4,5 gigavatov računalniške moči v več podatkovnih centrih v ZDA, kar je letno vredno približno 30.000 milijard dolarjev . To zavezništvo bi dopolnjevalo druge pobude, kot je projekt "Stargate", ki sta ga skupaj začela SoftBank in OpenAI, katerega ciljna vrednost je 500.000 milijard dolarjev.

Ellison je sam poudaril, da bo prihodnje povpraševanje poleg usposabljanja odvisno od sklepanja modelov , kjer zmogljivosti začenjajo primanjkovati. Podjetje vztraja, da bo trg sklepanja celo večji od trga usposabljanja, kar pojasnjuje tekmo za širitev infrastrukture.

Medtem velikani v oblaku in družbenih medijih pripravljajo ogromne naložbe: Amazon, Microsoft, Alphabet in Meta načrtujejo, da bodo v prihodnjih letih porabili več sto milijard za podatkovne centre in čipe umetne inteligence, v okviru česar si Oracle prizadeva pridobiti tržni delež z učinkovito uvedbo opreme in brez velikih naložb v stavbe.

Vpliv na premoženje in konkurenčni kontekst

Z približno 41 % kapitala družbe Oracle je Ellison izjemno občutljiv na nihanja na borznem trgu. Na dan velikega skoka borznega trga je njegovo neto premoženje doseglo približno 100.000 milijard dolarjev, kar ga na lestvici Bloomberga uvršča pred Muska.

Teslin padec od začetka leta je vplival na premoženje južnoafriškega podjetnika, medtem ko je vzpon umetne inteligence koristil podjetjem, kot sta Oracle in Nvidia. Ta ponovni vzpon je na novo opredelil vrh lestvice, kjer se zdaj pojavljajo Mark Zuckerberg, Jeff Bezos, Larry Page in Sergey Brin.

Medtem je Nvidia dosegla svoj mejnik, ko je presegla tržno kapitalizacijo v višini 4 bilijonov dolarjev, kar odraža zagon njenega ekosistema čipov in pospeševalnikov. Za Oracle se ta spodbuda na področju umetne inteligence prevede v več naročil in večjo komercialno prepoznavnost.

Na kaj morate biti pozorni od zdaj naprej

Največji izziv je izvedba: skaliranje zmogljivosti s hitrostjo, ki jo zahtevajo povpraševanja, in premagovanje pomanjkanja čipov in opreme. Podjetje trdi, da mu operativni pristop omogoča boljšo izrabo strojne opreme in pospešitev uvajanja.

Na komercialnem področju vodstvo v prihodnjih mesecih pričakuje nove večmilijardne pogodbe , ki bodo povečale obseg naročil na več kot 500.000 milijard evrov. Če se bodo te pogodbe uresničile, bodo okrepile večletne napovedi rasti podjetja.

Za vlagatelje je Oracle zaradi kombinacije pretoka naročil, dividend in preglednosti infrastrukture umetne inteligence akter, ki ga je treba pozorno spremljati. Vendar pa bo trg zdaj spremljal trajnost rasti in tempo priznavanja prihodkov glede na višja pričakovanja.

Slika, ki jo ta teden kaže, je jasna: prizadevanja za računalništvo v oblaku za umetno inteligenco, mega pogodbe in preobrazbo podjetij so Larryja Ellisona pognala na vrh svetovnega seznama premožnih, kar podpirajo rekordne številke in neomajno povpraševanje.